Groupe BPCE : résultats de l'année 2013 et du 4e trimestre 2013

Paris, le 19 février 2014

 Groupe BPCE : résultats de l'année 2013 et du 4e trimestre 2013 


Solides performances du Groupe BPCE, avec un profil de risque restant modéré et une forte amélioration de la solvabilité

l Très bonne dynamique commerciale des métiers coeurs[1]

l Des résultats 2013 solides

l Renforcement continu et régulier du bilan

Le 19 février 2014, le conseil de surveillance de BPCE, présidé par Stève Gentili, a examiné les comptes du groupe pour le quatrième trimestre et l'année 2013.

François Pérol, président du directoire du Groupe BPCE, a déclaré :

« Le Groupe BPCE conclut l'année 2013 avec des résultats très satisfaisants. En dépit d'une conjoncture économique peu porteuse en France, les banques du groupe ont, cette année encore, contribué activement au financement de l'économie, avec une progression de 6,1 % des encours de crédits et de 9,9 % des encours d'épargne de bilan. Les revenus des métiers coeurs du groupe ont atteint 21,6 milliards d'euros, en hausse de 4,6 % en un an. Ce dynamisme commercial s'est également accompagné de la poursuite du renforcement de la structure financière du groupe. Sa solvabilité a encore progressé l'an dernier, le ratio de Common Equity Tier 1 Bâle 3 s'inscrivant en hausse de 150 points de base, à 10,4 %. Les succès obtenus dans la mise en oeuvre des synergies au sein du groupe, tant en termes de revenus additionnels (891 millions) que de coûts (1035 millions) illustrent la pleine efficacité du plan stratégique "Ensemble" qui vient de s'achever. Le groupe peut ainsi aborder avec confiance la première année du nouveau plan stratégique 2014-2017 "Grandir autrement" qui reposera sur une relation client modernisée grâce au digital, l'affirmation du groupe comme un acteur majeur de l'épargne, l'émergence d'un nouveau grand pôle d'assurance et l'accélération de l'internationalisation du groupe. Celui-ci affirmera, dans son développement, ses racines et sa différence coopératives».

1. RÉSULTATS CONSOLIDÉS DU GROUPE BPCE DE L'ANNÉE 2013
ET DU QUATRIÈME TRIMESTRE

Le Groupe BPCE enregistre de solides performances en 2013. Ses métiers font preuve d'une activité commerciale robuste dans une économie en faible croissance. Les revenus de ses métiers coeurs[11] s'établissent à 21 629 millions d'euros, en hausse de 4,6 % par rapport à 2012.

Le Groupe BPCE confirme, en 2013, son rôle d'acteur majeur du financement de l'économie avec une progression de ses encours de crédits de 6,1 %[12], tandis que ses encours d'épargne de bilan progressent de 9,9 %[13].

Le groupe enregistre des résultats 2013 solides, avec un résultat net[14];[15] part du groupe en hausse de 26,2 % par rapport à 2012, un coefficient d'exploitation en amélioration de 1,4 point, à 69,9 %, et un coût du risque maintenu à un niveau modéré : 35 points de base en moyenne annuelle (en baisse de 2 points de base par rapport à 2012).

La solvabilité du Groupe BPCE est continuellement renforcée avec un ratio de Common Equity Tier 1 Bâle 3[16] de 10,4 % au 31 décembre 2013, en hausse de 150 points de base et un ratio de solvabilité global Bâle 316 ;[17] de 13,4 %, en hausse de 180 points de base en 2013.

La restructuration du bilan du groupe, concernant principalement la GAPC et le Crédit Foncier, s'est accélérée en 2013. Elle est en voie d'achèvement, permettant une meilleure utilisation des atouts du groupe au service des clients.

Le Groupe BPCE achève son plan stratégique 2010-2013 "Ensemble" avec des synergies de coûts et de revenus supérieures aux objectifs fixés.

Les revenus additionnels entre Natixis et les Banques Populaires et les Caisses d'Epargne s'élèvent à 891 millions d'euros, dépassant l'objectif de 810 millions d'euros. Dans les Services Financiers Spécialisés de Natixis, le crédit à la consommation enregistre des performances significatives dans les Banques Populaires, tout comme l'affacturage dans les Caisses d'Epargne. En Epargne, la forte croissance de la contribution de l'assurance depuis fin 2012 et l'accroissement de la contribution de la Banque Privée ont permis de dégager des synergies.

L'ensemble des synergies de coûts réalisées par le groupe sur la durée du plan s'élève à 1 035 millions d'euros à fin 2013, dépassant l'objectif d'un milliard d'euros fixé initialement. Ces synergies ont été obtenues par la rationalisation des achats avec, notamment, la signature de contrats groupe avec les prestataires informatiques, la mutualisation des infrastructures informatiques et l'optimisation des processus d'organisation.

Les performances de 2013 constituent un socle solide pour le plan stratégique 2014-2017 "Grandir autrement", un plan de développement et de transformation construit autour de l'ambition de répondre toujours mieux aux attentes et aux besoins des clients, tout en affirmant la différence coopérative du groupe.

1.1 Résultats consolidés de l'année 2013[18];[19]

Le produit net bancaire du Groupe BPCE atteint 23 080 millions d'euros, en hausse de 3,3 % par rapport à 2012.

Les revenus des métiers coeurs du Groupe BPCE progressent, portés par une activité commerciale dynamique. Ils s'élèvent à 21 629 millions d'euros, en hausse de 4,6 % par rapport à 2012.

Les frais de gestion du groupe s'élèvent à - 16 135 millions d'euros, en hausse de 1,3 %. Les frais de gestion des métiers coeurs affichent une progression maîtrisée de 1,1 % à 14 254 millions d'euros. Le coefficient d'exploitation ressort à 69,9 % pour le groupe. Il est de 65,9 % pour les métiers coeurs, en réduction de 2,3 points.

Le résultat brut d'exploitation s'élève à 6 944 millions d'euros, en hausse de 8,2 % par rapport à 2012. La contribution des métiers coeurs du groupe atteint 7 375 millions d'euros, en hausse de 12,2 % par rapport à 2012.

Le coût du risque s'élève à -2 042 millions d'euros, en baisse de 7,2 % par rapport à 2012. En ce qui concerne les métiers coeurs, il est en hausse de 9,3 %, à 1 953 millions d'euros.

Le profil de risque du Groupe BPCE demeure modéré, avec un coût moyen annuel[20] à 35 points de base, en baisse de 2 points de base par rapport à 2012[21]. Le taux d'encours douteux sur encours bruts reste à un niveau modéré (3,9 % au 31 décembre 2013). Le taux de couverture des créances douteuses est élevé, 78,2 % au 31 décembre 2013, en hausse de 2,3 points par rapport au 30 septembre 2013.

En Banque commerciale et Assurance, le coût du risque moyen annuel20 reste stable à 32 points de base (en hausse de 1 point par rapport à 2012). Au quatrième trimestre 2013, au sein de la Banque commerciale et Assurance, le pôle Financement de l'Immobilier enregistre une forte augmentation du coût du risque en raison de provisions sur des dossiers spécifiques et des provisions collectives sur le portefeuille d'actifs internationaux en gestion extinctive.

Le coût du risque des métiers coeurs de Natixis est stabilisé à 53 points de base.

Le résultat net part du groupe22 s'inscrit en forte hausse de 26,2 % et ressort à 2 914 millions d'euros. Le résultat net des métiers coeurs progresse de 12,9 % et ressort à 3 313 millions d'euros en 2013.

Le ROE des métiers coeurs ressort à 9 %, en amélioration de 1 point.

1.2 Résultats du quatrième trimestre 2013[22]

Au quatrième trimestre 2013, le produit net bancairedu Groupe BPCE s'élève à 5 968 millions d'euros, en hausse de 5,4 %, le produit net bancaire des métiers coeurs progresse fortement (+ 4,8 %) et atteint 5 541 millions d'euros.

Les frais de gestion s'élèvent à - 4 256 millions d'euros, en hausse contenue de 2,4 %. Les frais de gestion des métiers coeurs diminuent de 1,1 % à - 3 649 millions d'euros. Le coefficient d'exploitation des métiers coeurs s'améliore de 3,9 points, et ressort à 65,8 %.

Le résultat brut d'exploitation augmente de 13,7 %, à 1 712 millions d'euros. Pour les métiers coeurs, il progresse de 18,4 %, à 1 892 millions d'euros.

Le coût du risque est de - 565 millions d'euros, il baisse de 12,3 %. Le coût du risque des métiers coeurs augmente de 16,2 %, à - 546 millions d'euros.

Le résultat net part du groupe ressort à 530 millions d'euros, il est multiplié par 3,1 par rapport 2012. Le résultat net part du groupe des métiers coeurs s'élève à 775 millions d'euros, en hausse de 10,9 % par rapport à 2012.

Le ROE des métiers coeurs ressort à 9 %, en hausse de 1 point.

1.3 Gestion active des portefeuilles cantonnés (GAPC) : 5,4 milliards d'euros d'actifs cédés en 2013 sans impact sur le résultat net

En 2013, les cessions de la GAPC se sont accélérées. Elles s'élèvent à 5,4 milliards d'euros en 2013, contre 3,6 milliards d'euros en 2012. Au quatrième trimestre 2013, elles s'élèvent à 0,7 milliard d'euros.

Ces cessions sont réalisées avec une décote inférieure à 1 % sur l'année et n'ont pas d'impact significatif sur le résultat net part du groupe.

Les risques pondérés Bâle 3 s'élèvent à 9,1 milliards d'euros[23] au 31 décembre 2013.

La fermeture de la GAPC à horizon mi-2014 est confirmée.

2. SOLVABILITÉ ET LIQUIDITÉ : RATIO DE COMMON EQUITY TIER 1 B

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